Genetic testing with primary prevention and moral hazard

Abstract

We develop a model where a genetic test reveals whether an individual has a Iow or high probability of developing a disease. A costly prevention effort allows high-risk agents to decrease this probability. Agents are not obliged to take the test, but must disclose its results to insurers, and taking the test is associated to a discrimination risk. We study the individual decisions to take the test and to undertake the prevention effort as a function of the effort cost and of its efficiency. If effort is observable by insurers, agents undertake the test only if the effort cost is neither too large nor too Iow. If the effort cost is not observable by insurers, moral hazard increases the value of the test if the effort cost is Iow. We offer several policy ecommendations, from the optimal breadth of the tests to policies to do away with the discrimination risk.

Se desarrolla un modelo en el cual una prueba genética revela si un individuo tiene una baja o una alta Probabilidad de contraer una enfermedad. Un esfuerzo de prevención que suponemos costoso, permite a los individuos con un alto riesgo disminuir su probabilidad de estar enfermo. Los individuos no están obligados hacerse la prueba pero tienen que declarar sus resultados a sus aseguradores si la realizan. Hacerse la prueba genera entonces un riesgo de discriminación. Estudiamos las decisiones individuales de hacerse o no la prueba y de realizar los esfuerzos de prevención como una función del costo del esfuerzo y de su eficiencia. Cuando el esfuerzo es observable por los aseguradores, los individuos se hacen la prueba solamente si el costo de la prevención toma valores intermediarios. Cuando ese esfuerzo no es observable por parte de los aseguradores, el riesgo moral aumenta el valor de la prueba si el costo es bajo. Se elaboran varias recomendaciones de política económica, de la anchura óptima de la prueba genética hasta políticas para deshacerse del riesgo de discriminación.